央行不加息浮息业主松口气 TD加息家庭负债加重

　　加国央行行长波洛兹（图右）与高级副行长Carolyn Wilkins（图左）昨天会见传媒。（加新社） 

波洛兹解释央行的利率取态。（加新社）

　　加拿大中央银行昨天议息后宣布维持利率不变，对以浮息供屋的人来说，可以暂时避过按揭利息负担上升的压力。不过，有按揭经纪警告说，若果同时背负房屋按揭及以房屋抵押的房屋资产信贷(home-equity lines of credit，HELOC)的供屋者，必须提防就算央行不加息，也可能面对放款银行提高HELOC利息的风险。事实上，有统计显示，加国的HELOC的贷款总额高达2,070亿元，这或许解释了为何加国家庭负债率这么高。

　　市场预期7月加息

　　加国央行昨天宣布，保持现行基准利率1.25厘不变，但对加国经济前景抱有较乐观的看法，因此，满银资本市场加国利率及宏观经济策略师Benjamin Reitzes预料，央行下次加息时间在7月。

　　央行将分别于5月30日、7月11日、9月5日、10月24日及12月5日议息，市场普遍估计在今年余下时间，还将加息2至3次。

　　加国央行关注的薪酬增长与通胀回升，已见到向上迹象，央行行长波洛兹(Stephen Poloz)因此表示，虽然仍然需要货币政策的刺激，但刺激可以逐渐稳步减少。

　　不过，波洛兹昨日重申对未来加息审慎的立场，并注视到加国家庭的高负债。他同时提到，北美自由贸易协议重谈造成的不明朗前景，这将给对加国经济带来的挑战。

　　央行调低今年首季经济增长至1.3%

　　加国央行现时预测，在今年首3个月内，本国经济按年计增长为1.3%，低过1月时预测的2.5%增长。明年的经济增长料为2%，低过之前估计的2.2%。央行预测2019年与2020年的经济增长分别为2.1%及1.8%。

　　若果央行加息，对以浮息供屋的人来说，将即时受到影响，因为加国主要银行的浮息，通常是最优惠利率减0.5厘，而最优惠利率与央行的基准利率大致同步。昨天央行维持基准利率不变，浮息供屋者的利息负担不用加大，但在今年余下时间便难说了。

　　Sherwood Mortgage Group按揭经纪郭泽文(Maurice Kwok)表示，目前一些供屋者不仅背负房屋按揭，还同时背负着HELOC。而HELOC的放款银行提高利率，不一定按央行加息的时间表，况且HELOC收取的利息是最优惠利率加某个百分点。

　　最近一项调查，截至去年10月31日，加国六大银行放出的HELOC达到破纪录的2,070亿元。当中道明银行是主要HELOC放款银行，截至去年10月31日，道银的HELOC金额为734亿元。

　　道银6月加HELOC利息0.2%至0.5%

　　据悉，道银最近向HELOC借贷者发出通知信，自6月3日起把HELOC利息平均提高0.2%至0.5%。一些现时支付最优惠利率的贷款者，6月3日以后 将提高至最优惠利率加0.2%；一些现时支付最优惠利率加1%的贷款者，6月3日以后提高至最优惠利率加1.5%。

　　郭泽文表示，包括道银的加国银行会对房屋贷款者一边给予按揭，另一边给予HELOC。随贷款者的按揭减低，房屋资产价值提高，HELOC金额亦相应提升，令贷款者可以更灵活地花费，不知不觉地增加了负债。一旦HELOC利息被银行调高，所承受的财务压力便加大，当中风险不得不提防。其实，加国政府有关方面已经察觉到家庭负债节节上升的隐藏危险，以及对加国经济造成的潜在威胁。